W trakcie działalności przedsiębiorstwa może nadejść moment, kiedy racjonalna kalkulacja wskaże, iż nadszedł czas, gdy sprzedaż jest rozwiązaniem optymalnym.

Kluczem do sukcesu transakocji jest precyzyjne określenie korzyści płynących ze sprzedaży oraz dotarcie do grup potencjalnych inwestorów i umiejętne przedstawienie wartości sprzedawanej spółki.

Akwizycja spółek w Polsce dopiero się rozwija, co wynika z krótkiej historii wolnej gospodarki oraz małego zaufania jakim darzą się przedsiębiorcy.
Zmiany własnościowe wiążą się z wieloma pytaniami i obawami, zarówno po stronie sprzedających jak i inwestorów.

Celem szkolenia jest przygotowanie właścicieli i zarządów spółek do negocjacji z inwestorami. Uczestnicy zdobędą niezbędną wiedzę o procesach podziałów spółek, ich sprzedaży oraz poszukiwania inwestorów kapitałowych. W trakcie szkolenia zostaną omówione najważniejsze zagadnienia dotyczące tych procesów, zarządzania nimi i identyfikacji czynników ryzyka. Istotnym elementem pracy będą również studia przypadków.

Przedsiębiorcy zainteresowani sprzedażą swoich spółek lub pozyskaniem kapitału udziałowego na rozwój

Menedżerowie grup kapitałowych i dużych przedsiębiorstw zamierzający dokonać podziału spółek

case studies, wykład, omówienia, prezentacje, sesja Q&A's

Szkolenie w praktyczny sposób przedstawi kluczowe zagadnienia związane ze sprzedażą spółek prawa handlowego. Doświadczony trener odpowie na pytania: na co zwracać uwagę na każdym z etapów transakcji. Dodatkową korzyścią jest sesja Q&A, w trakcie której będzie można rozwiać wątpliwości dotyczące interesujących Państwa transakcji.

DZIEŃ I – ASPEKTY BIZNESOWO-EKONOMICZNE

1. Rodzaje działań i przyczyny sprzedaży i/lub pozyskania inwestorów

• Motywy podziału spółek
• Motywy sprzedaży spółek
• Motywy poszukiwania inwestorów

2. Poszukiwanie inwestorów

• Rodzaje potencjalnych inwestorów
• Charakterystyka i strategie inwestycyjne potencjalnych inwestorów (Business Angels, Venture Capital, inwestorzy strategiczni)

3. Sprzedaż akcji/podwyższenie kapitału – proces transakcyjny

• Etapy procesu transakcyjnego
• Przygotowanie do sprzedaży
• Zakres due diligence – kontrola procesu
• Wycena wartości (metody majątkowe, dochodowe i porównawcze)

4. Struktura transakcji

• Koncepcja transakcji
• Dokumentacja transakcyjna
• Negocjacje

5. Podsumowanie

DZIEŃ II – ASPEKTY PRAWNO-PODATKOWE
 

1. Łączenie spółek

• Przyczyny łączenia spółek.
• Różne znaczenia pojęcia „łączenia spółek”.
• Sposoby łączenia na gruncie KSH.
• Możliwe warianty łączenia spółek.
• Skutki prawne i podatkowe łączenia się spółek na gruncie przepisów ksh, kc, przepisów administracyjnych
  i innych
• Omówienie konkretnych przykładów łączenia spółek w różnych wariantach, wywierających różne skutki prawne, podatkowe i finansowe.

2. Dzielenie spółek na gruncie kodeksu spółek handlowych.

• Przyczyny dzielenia spółek.
• Różne znaczenia pojęcia „dzielenie spółek”.
• Sposoby dzielenia na gruncie KSH.
• Możliwe warianty dzielenia spółek.
• Skutki prawne i podatkowe dzielenia się spółek.
• Omówienie konkretnych przykładów dzielenia spółek w różnych wariantach, wywierających różne skutki prawne, podatkowe i finansowe.

3. Przekształcania spółek na gruncie kodeksu spółek handlowych.

• Przyczyny przekształcania spółek.
• Sposoby przekształcania spółek na gruncie KSH.
• Możliwe warianty przekształcania spółek na gruncie KSH.

1. spółka cywilna  → SJ, SP, SK, SKA, SP. Z O.O., S.A.
2. spółka osobowa →SP. Z O.O., S.A.
3. spółka kapitałowa  →SJ, SP, SK, SKA
4. spółka kapitałowa  → SP. Z O.O., S.A.
5. spółka osobowa  → SJ, SP, SK, SKA

• Skutki prawne i podatkowe dzielenia się spółek.

4. Omówienie konkretnych przykładów przekształcenia spółek w różnych wariantach, wywierających różne skutki prawne, podatkowe i finansowe

• Sprzedaż_spółek_1_KAT_WEB.pdf